يعرف الاقتصاد شيء مثل الاستثمار المباشر ، والذي يستخدم بنشاط في العديد من البلدان. هناك أنواع مختلفة من هذه الاستثمارات مع خصوصياتها وقواعدها. يمكنك جذبهم إلى مؤسستك بعدة طرق.
ما هو هذا الاستثمار المباشر؟
وتسمى الاستثمارات طويلة الأجل لرأس المال مباشرة في عملية الإنتاج بالاستثمارات المباشرة. يتم استثمار التمويل في التسويق أو إنتاج المواد. فهي تسمح لك بأن تصبح مالكًا لحصة مسيطرة. لوصف المقصود بالاستثمار المباشر ، تجدر الإشارة إلى أن هذه الودائع تحصل على حصة في رأس المال المصرح به للمنظمة (10٪ على الأقل). لسنوات عديدة ، كانت هناك زيادة كبيرة في الاستثمارات المباشرة ، والتي تتم من خلال صناديق خاصة.
هناك أشكال مختلفة من الاستثمار المباشر:
- المساهم هو شراء مستثمر أجنبي. في هذا الشكل ، يكون حجم الاستثمار 10-20٪ على الأقل من إجمالي رأس المال.
- ويعني إعادة استثمار الدخل أن الأرباح المتحصلة من تشغيل شركة المساهمة تستخدم لتطوير الشركة. تعتمد قيمته على حصة المودع في العاصمة.
- الحصول على قرض داخل المنظمة أو إجراء استثمار مباشر لتسديد الديون المتبادلة بين المكتب الرئيسي والفرع.
الغرض من الاستثمار المباشر
يستخدم خيار الاستثمار هذا لتحديد السيطرة على الإنتاج أو لتقويته. الاستثمارات المباشرة في الأسهم تزيد من مستوى الرقابة بغض النظر عن الشكل القانوني للمشروع. ونتيجة لذلك ، يمكن للمستثمرين التأثير على مستوى المبيعات والإنتاج ، وحتى على مقدار الربح. في معظم الحالات ، يكون المستثمرون على نفس المستوى مع مدير الشركة ومالكها. الاستثمارات المباشرة للمؤسسة مهمة في المساعدة على إنقاذ نفسها من الإفلاس أو إعطاء فرصة لتوسيع الإنتاج.
نظرية الاستثمار المباشر
في الاقتصاد الدولي ، يتم استخدام نظريات مختلفة ، والتي يمكن من خلالها تفسير العمليات المالية. تعتبر الاستثمارات المباشرة وغير المباشرة على أساس هذه النظريات:
- نظرية النقص في السوق. وهو يعتمد على البحث عن المستثمرين بسبب عيوب السوق ، مما يمنحهم فرصة لاستخدام رأس المال بشكل أكثر فعالية. هذه "الثغرات" يمكن أن تنجم عن السياسة التجارية والإنتاج والتشريع.
- نظرية حماية احتكار القلة. يظهر أن حركة رأس المال تحددها الشركة الرائدة في السوق.
- نظرية "الأوز الطائر". يوضح مطور هذا النموذج أنه يمكنك الانتقال إلى المصدر من مستورد البضائع. وخص بالذكر ثلاث مراحل من تطور الصناعة: إدخال المنتجات إلى السوق في شكل واردات ، وفتح فروع وشركات جديدة بفضل الاستثمارات التي يمكن أن تلبي الطلب المحلي والخارجي ، مما يجعل المستورد مصدرا.
استثمارات مباشرة ومحافظ
كثير من الخلط بين هذين المفهومين ، لذلك من المهم أن نعرف ما هي مختلفة عن هذه المفاهيم. إذا كان الفصل الأول مفهوما ، فإن استثمار المحفظة يُفهم على أنه شراء الأوراق المالية وهذا يمكن اعتباره دخل سلبي. ونتيجة لذلك ، لا يدعي المالك إدارة الشركة. يمكن فهم الفرق بين الاستثمارات المباشرة واستثمارات المحفظة بهذه الخصائص:
- مهمة الاستثمار المباشر هي السيطرة على المنظمة ، وإدارة المحافظ هي الحصول على أرباح عالية.
- ولتنفيذ المهمة بالاستثمار المباشر ، يتم تحديث التقنيات ، وبالنسبة إلى استثمارات المحفظة ، تقوم الشركة بشراء الأوراق المالية.
- طرق لتحقيق المطلوب للاستثمار المباشر - إدارة وشراء حصة مسيطرة (من 25 ٪) ، وبالنسبة للحافظة - بحد أقصى 25 ٪.
- الدخل من الاستثمارات المباشرة هو الربح من ريادة الأعمال ، واستثمارات الحافظة - أرباح الأسهم والفوائد.
الاستثمار الأجنبي المباشر
دعونا نبدأ بالمصطلحات ، لذلك ، في ظل الاستثمارات الأجنبية المباشرة فهم الودائع طويلة الأجل من الوسائل من بلد واحد في فروع مختلفة من الاقتصاد للدولة الأخرى. حجمها يعتمد بشكل مباشر على مناخ الاستثمار وجاذبية المرفق. إن الاستثمارات الأجنبية المباشرة لا تضمن فقط تلقي الأموال ، بل تعزز أيضاً إدخال تقنيات جديدة في الإنتاج. بفضل هذا ، هناك فرصة لاختيار نماذج تسويقية جديدة في العمل.
الاستثمار المباشر الوارد
العديد من المستثمرين من البلدان الأجنبية استثمارات في الشركات الوطنية ، وهذا يعتبر استثمارا واردة. بالنسبة للاستثمار الأجنبي المباشر ، يجب أن تكون الشركة جذابة وواعدة. تميز نسبة الاستثمارات المباشرة الصادرة والواردة مؤشراً مهماً على الاقتصاد الكلي - قدرة البلاد على الاستثمار في الساحة الدولية. إذا نظرت إلى أمريكا ، فإن حجم الودائع الصادرة يتجاوز الوارد ، أي أن البلد هو مصدر صافي.
الاستثمار المباشر الخارج
يستخدم هذا المفهوم لوصف الوضع عندما يستثمر المستثمر في الشركات الأجنبية. عند وصف نماذج الاستثمار المباشر ، تجدر الإشارة إلى أن نشاطهم من البلدان النامية ينمو باستمرار. في الآونة الأخيرة ، ازداد عدد الودائع من الدول الآسيوية بشكل كبير. على سبيل المثال ، يمكنك أن تأخذ الصين ، حيث يرتبط نمو الاستثمارات المنتهية ولايته بدمج واستيعاب الشركات الكبيرة.
كيف تجذب الاستثمار المباشر؟
لا يعد العثور على المودعين الموثوقين مهمة سهلة ، ولكن هناك العديد من الطرق التي يمكنك من خلالها تحقيق النتائج. تحتاج أولاً إلى العمل على مشروعك ، لأنه يجب أن يكون جذابًا للمستثمرين. يمكنك البحث عن المودعين باستخدام الطرق التالية:
- يمكن جذب الاستثمار الأجنبي المباشر من خلال المشاركة في معارض ومعارض مختلفة من الإنجازات والمنتجات ، ليس فقط في الأسواق المحلية ، ولكن أيضا في المعارض الدولية.
- يمكنك استخدام خدمات الوسطاء - الوكالات التجارية والحكومية.
- خيار آخر هو وضع معلومات حول المشروع على قواعد البيانات الخاصة.
- هناك العديد من الوكالات العاملة في سوق الأسهم الخاصة ، والتي تقدم الخدمات المهنية للعثور على المستثمرين ، وفي الخارج.
من أجل جذب الاستثمارات المباشرة ، من الضروري أن نأخذ بعين الاعتبار أنه من الأفضل ، في كل مرحلة من مراحل تطوير المشروع ، جذب التمويل من مصادر مختلفة.
- التخطيط. إذا كانت هناك فكرة رائعة ، ولكن لا يوجد مال لتنفيذها ، فيمكنك البحث عن المساعدة من أقرب دائرة من المعارف والبرامج الحكومية والاستثمارات الاستثمارية.
- الشروع في العمل. في هذه المرحلة ، خطة العمل موجودة بالفعل ، يتم تعيين الفريق وسير العمل بالفعل ، ولكن لا يوجد ربح حتى الآن. لتعزيز الاستثمار ، يمكنك العثور عليه عن طريق الاتصال بأموال المشاريع الاستثمارية والمستثمرين من القطاع الخاص والرعاة الأجانب.
- بداية جيدة تحتل المنظمة بالفعل مكانًا معينًا في السوق ولديها ربح ، وإن كان صغيرًا. لتوسيع أنشطتهم سوف يساعد صناديق الأسهم الخاصة ، أصحاب رؤوس الأموال والبنوك.
- النمو والتطور. الشركات التي لديها ربح ثابت ستجد أنه من الأسهل إيجاد المستثمرين. الحل الأفضل: صناديق رأس المال المغامر ، الرأسماليون الأجانب ، صناديق الدولة والبنوك.
- الأعمال المستقرة. في هذه الحالة ، من الأفضل عدم قبول استثمارات الكفالة ، ولكن بيع الأسهم. كما يمكن للمستثمرين ، رجال الأعمال الخاصين ، والاستثمارات المباشرة ، والمصارف وصناديق المعاشات التقاعدية العمل.
الاستثمارات المباشرة - الاتجاهات
هناك عدة طرق للاستثمار ، والتي لا تزال ذات صلة لأكثر من عام واحد وفي السنوات القادمة يكون خطر التغيير في حده الأدنى. أنواع الاستثمار المباشر ستكون ذات صلة في حالة الشركات الناشئة المختلفة. هناك العديد من المقترحات ، لذلك تحتاج إلى اختيار الفكرة الأصلية مع آفاق جيدة. في الآونة الأخيرة ، تعتبر حسابات PAMM ومشاريع HYIP جذابة للغاية للاستثمار.
صندوق الملكية الخاصة
يُفهم هذا المصطلح على أنه دمج للتمويل للعديد من المستثمرين السلبيين من أجل إنفاق الاستثمار المتبادل في مؤسسة معينة. تعمل صناديق الأسهم الخاصة المحلية والأجنبية وفقًا للمخطط التالي: يتم اختيار مشروع استثماري ، ووضع اتفاقية ، وزيادة كفاءة المعاملة إلى أقصى حد ، والحصول على الربح من الاستثمار في العمل مع الخروج اللاحق. يمكن أن تكون الصناديق عالمية وجمعيات منفصلة ، على سبيل المثال ، المنظمات التي تعمل فقط في مجال تكنولوجيا المعلومات.